PER Lignage

Par Benoît Richard, conseiller en gestion de patrimoine · Mis à jour le 2 octobre 2026 · 14 min de lecture

Le PER Lignage n'est pas commercialisé en direct : Oradéa Vie, la compagnie de Société Générale Assurances dédiée aux partenariats, le distribue par l'intermédiaire de conseillers en gestion de patrimoine, notamment via l'Unep, qui l'a lancé avec l'assureur en 2019. Il s'adresse aux épargnants qui veulent préparer leur retraite et réduire leur impôt sur le revenu, avec un fonds en euros servant un taux supérieur à la moyenne du marché. Cette page détaille le fonds en euros, les supports, les modes de gestion, les versements et leur déductibilité, les cas de déblocage anticipé, la sortie à la retraite, le transfert d'anciens contrats, les frais et la fiscalité. Pour les règles générales, consultez notre guide du plan d'épargne retraite.

Que penser du PER Lignage ?

Le principal atout du PER Lignage est son fonds en euros : 3,25 % net de frais de gestion en 2023, en 2024 et en 2025, selon les taux publiés par l'Unep, contre une moyenne de marché de 2,63 % en 2025 selon l'ACPR. Ce taux de base peut être majoré lorsque l'épargne comprend une part d'unités de compte : jusqu'à 4,75 % en 2025 et 5,25 % en 2024. Pour la poche sécurisée d'une épargne retraite, notamment dans les années qui précèdent le départ, c'est un argument concret.

Le second atout est l'univers d'investissement : environ 250 unités de compte, dont des SCPI, SCI et OPCI, une gestion Horizon Retraite qui sécurise progressivement l'épargne sans frais de gestion supplémentaires, et cinq options de rente viagère. L'assureur appartient à Société Générale Assurances, dont le ratio de solvabilité était d'environ 190 % fin 2025.

Souscrit avec Comment Bien Investir, le contrat est sans frais d'entrée, alors que le tarif de l'assureur peut atteindre 4,50 % de chaque versement. Ses limites : les frais de gestion des unités de compte (0,96 % par an) se situent dans la moyenne, et les SCPI supportent 1,193 % par an. Enfin, comme tout PER, l'avantage fiscal n'est réel que si votre tranche d'imposition à l'entrée est supérieure à celle que vous aurez à la retraite.

Quel est le rendement du fonds en euros du PER Lignage ?

Le fonds en euros du PER Lignage est le support Sécurité en euros d'Oradéa Vie. Le capital qui y est investi est garanti, net des frais de gestion de 0,84 % par an, et la revalorisation annuelle est définitivement acquise. Le taux de base est servi quelle que soit la répartition du contrat ; une majoration s'y ajoute lorsque l'épargne comprend des unités de compte.

Taux nets de frais de gestion, bruts de prélèvements sociaux, publiés par l'Unep (consulté le 2 octobre 2026). La moyenne des fonds en euros s'est établie à 2,63 % en 2025 selon l'ACPR.

Comment fonctionne le bonus du fonds en euros en 2026 ?

Pour les versements effectués à partir du 1er janvier 2026, l'Unep annonce sur les contrats Oradéa Vie, PER compris, un bonus de rendement appliqué au 31 décembre 2026 et au 31 décembre 2027, qui dépend de la part d'unités de compte : +0,50 point en dessous de 15 %, +1 point de 15 % à 35 %, +1,50 point de 35 % à 50 % et +2 points au-delà. Le bonus est conditionnel et ne préjuge pas du taux de base futur ; le cabinet vérifie son application à votre versement au moment de la souscription. Nos autres offres bonus des fonds en euros sont recensées sur une page dédiée.

Quels supports dans le PER Lignage ?

Pourquoi loger de l'immobilier dans le PER Lignage ?

Le PER Lignage référence des SCPI, SCI et OPCI pour constituer une poche de pierre-papier dans l'épargne retraite. Les loyers ne sont pas imposés tant qu'ils restent dans le contrat, et les versements restent déductibles. Les SCPI supportent des frais de gestion de 1,193 % par an au lieu de 0,96 %, et un arbitrage depuis une SCI peut entraîner 0,50 % de frais supplémentaires : ces supports se conçoivent sur la durée. Notre guide pour investir en SCPI et notre page sur l'immobilier en assurance vie aident à choisir les supports.

Le PER Lignage est-il soumis à l'IFI ?

Non, pas pendant la phase d'épargne. Dans une réponse ministérielle publiée le 9 février 2023, l'administration a confirmé qu'un PER assurantiel n'entre dans l'assiette de l'impôt sur la fortune immobilière qu'à partir du moment où il devient rachetable, c'est-à-dire en principe à la liquidation de la retraite, ou lors d'un cas de déblocage anticipé. La fraction du contrat investie en actifs immobiliers devient alors imposable. Un PER ouvert sous forme de compte-titres, lui, est imposable dès l'origine.

Quels modes de gestion choisir ?

Les profils et l'allocation de la gestion Horizon Retraite figurent dans les documents d'information remis avant la souscription.

La gestion Horizon Retraite s'applique par défaut si vous ne choisissez pas d'autre mode, comme le prévoit la réglementation du PER : l'épargne est répartie entre des supports sélectionnés par l'assureur, et la part sécurisée augmente à mesure que la date de départ approche. La notice du contrat prévoit trois profils, prudent, équilibré et dynamique ; une documentation d'Oradéa Vie de 2025 en présente six. Le cabinet vous remet la grille en vigueur et vous aide à choisir le profil adapté à votre horizon. Pour comparer, notre page sur la gestion pilotée détaille la délégation, et notre méthodologie de gestion libre l'approche autonome.

Combien verser et combien déduire de ses impôts ?

Les versements volontaires sont déductibles du revenu imposable, sauf si vous renoncez à la déduction au moment du versement. Les plafonds ci-dessous s'appliquent aux versements effectués en 2026.

Quelle économie d'impôt pour un versement de 10 000 € ?

Calcul pour un versement de 10 000 € entièrement déductible, barème 2026. Utilisez notre simulateur PER pour votre situation.

Peut-on débloquer le PER Lignage avant la retraite ?

L'épargne est en principe bloquée jusqu'au départ à la retraite. L'article L. 224-4 du code monétaire et financier prévoit six cas de déblocage anticipé :

• le décès du conjoint ou du partenaire de PACS ;
• l'invalidité du titulaire, de ses enfants, de son conjoint ou partenaire de PACS ;
• le surendettement ;
• l'expiration des droits à l'assurance chômage ;
• la cessation d'activité non salariée à la suite d'une liquidation judiciaire ;
• l'acquisition de la résidence principale, sauf pour les sommes issues de versements obligatoires d'entreprise.

Les cinq premiers cas, dits accidents de la vie, sont exonérés d'impôt sur le revenu ; seuls les gains supportent les prélèvements sociaux, à 18,6 % depuis 2026. Un déblocage pour la résidence principale suit la fiscalité de la sortie en capital décrite plus bas.

Sortie en capital ou en rente : que choisir à la retraite ?

À partir de l'âge légal de départ ou de la liquidation de votre retraite, l'épargne issue des versements volontaires peut être récupérée librement : capital en une fois, capital fractionné ou rente viagère, ou une combinaison des deux. Les sommes issues des versements obligatoires d'un ancien article 83 ne peuvent, elles, être servies qu'en rente.

Le capital fractionné permet de lisser l'impôt sur la part issue des versements déduits, sur plusieurs années. Le choix se fait au moment du départ ; notre guide pour investir dans un PER compare les formes de sortie.

Comment transférer un PERP, un Madelin ou un article 83 vers le PER Lignage ?

Le PER Lignage peut accueillir l'épargne d'un autre PER individuel, d'un PERP, d'un contrat Madelin, d'un contrat retraite article 83, d'un PERCO ou d'un PER d'entreprise. Le transfert conserve l'avantage fiscal acquis : les sommes sont réparties dans les compartiments correspondant à leur origine (versements volontaires, épargne salariale, versements obligatoires).

Les frais de transfert sont prélevés par le contrat d'origine : le cabinet vérifie ses conditions, les éventuelles garanties de table de mortalité ou de taux d'un ancien contrat, et l'intérêt réel du regroupement avant de lancer la demande. Les anciens contrats d'assurance vie, eux, ne se transfèrent pas vers un PER ; notre page sur le transfert d'assurance vie détaille les possibilités.

Qui est Oradéa Vie, l'assureur du PER Lignage ?

Oradéa Vie est la compagnie d'assurance vie et de retraite de Société Générale Assurances consacrée aux partenariats externes : elle conçoit des contrats pour les conseillers en gestion de patrimoine, les courtiers et les banques privées. Elle est détenue à 100 % par Sogécap, l'assureur vie du groupe Société Générale. Le PER Lignage a été lancé en 2019 avec l'Unep, qui distribue aussi l'assurance vie Unep Evolution et le PER by Unep ; l'association souscriptrice du contrat est l'ADRECO.

Quels sont les frais du PER Lignage ?

Les frais d'entrée sont le poste le plus variable d'un PER : sur un versement de 10 000 €, 4,50 % représentent 450 € qui ne travaillent pas. Avec Comment Bien Investir, ils sont à 0 %. Les frais propres à chaque unité de compte s'ajoutent à ceux du contrat ; ils figurent dans les documents d'information remis avant la souscription.

Quelle fiscalité à la sortie du PER Lignage ?

Pour qui le PER Lignage est-il adapté ?

Il convient moins à un épargnant faiblement imposé, ou à qui pourrait avoir besoin de son épargne avant la retraite hors des cas de déblocage : l'assurance vie reste alors plus souple.

Quel PER choisir ?

Pour comparer l'ensemble des plans d'épargne retraite, consultez notre comparatif des PER. Le cabinet travaille en architecture ouverte et peut vous proposer d'autres contrats selon votre situation, à voir lors d'un premier échange gratuit.

PER Lignage ou PER by Unep ?

Les deux contrats sont distribués par l'Unep auprès des conseillers, mais leurs assureurs diffèrent. Le PER by Unep, assuré par UMR (groupe VYV), s'ouvre dès 500 €, est entièrement digitalisé et propose une gestion à horizon et une gestion pilotée. Le PER Lignage s'ouvre dès 1 000 € et se distingue par son fonds en euros, à 3,25 % net de frais de gestion en 2025, utile pour sécuriser l'épargne à l'approche de la retraite.

Comment souscrire le PER Lignage avec Comment Bien Investir ?

1. Premier échange. Un premier échange gratuit, en visio ou à votre domicile, pour faire le point sur vos revenus, votre tranche d'imposition et vos contrats retraite existants.
2. Étude fiscale et allocation. Calcul de votre plafond de déduction et de l'économie d'impôt réelle, choix entre gestion libre et Horizon Retraite, répartition entre fonds en euros et unités de compte, étude du transfert éventuel de vos anciens contrats.
3. Proposition et documents. Remise d'une proposition, du rapport d'adéquation, des frais appliqués et des documents d'information du contrat et des supports retenus.
4. Souscription. Signature du dossier, justificatifs d'identité et d'origine des fonds, puis versement ou demande de transfert. Le suivi du contrat est assuré par le cabinet jusqu'à la retraite.

Le détail des étapes figure sur notre page process de souscription. Pour faire le point sur l'ensemble de votre patrimoine avant d'ouvrir un PER, le cabinet propose aussi un audit patrimonial.

Questions fréquentes sur le PER Lignage