PER Eres by Spirica : avis, frais et souscription

Par Benoît Richard, conseiller en gestion de patrimoine · Mis à jour le 19 octobre 2026 · 13 min de lecture

Qu'est-ce que le PER Eres by Spirica ?

Le PER Eres by Spirica est un plan d'épargne retraite individuel (PERin) prenant la forme d'un contrat d'assurance vie de groupe. Il est souscrit par l'association PERF auprès de Spirica, l'assureur, et chaque épargnant y adhère individuellement. Eres conçoit l'offre, sélectionne les supports et assure la gestion administrative avec son équipe de middle office.

Le contrat s'adresse aux résidents fiscaux français de 18 à 75 ans : salariés, travailleurs non salariés, chefs d'entreprise, retraités ou personnes sans activité. Il reprend les règles communes à tous les PER issus de la loi Pacte : versements déductibles, épargne bloquée jusqu'à la retraite sauf cas prévus par la loi, sortie en capital ou en rente. Pour les bases du dispositif, voir notre guide du PER.

Souscrire le PER Eres by Spirica avec un conseiller

Le PER Eres by Spirica n'est pas vendu en direct : il est réservé aux conseillers en gestion de patrimoine partenaires d'Eres. Comment Bien Investir le propose sans frais d'entrée et vous accompagne de l'étude fiscale jusqu'au suivi de votre allocation. Voir le process de souscription ou appelez le 01 87 42 16 27.

Que penser du PER Eres by Spirica ?

Le PER Eres by Spirica se distingue par trois points concrets : un fonds en euros sans contrainte d'unités de compte, une gestion pilotée moins chère que la gestion libre et l'expertise d'Eres sur les transferts d'anciens contrats retraite. Son principal point faible est le niveau des frais de gestion du fonds en euros.

Combien verser et combien déduire de ses impôts ?

Versements du PER Eres by Spirica

Private equity, titres vifs et produits structurés sont accessibles à partir de 1 000 € investis sur le support.

Plafonds de déduction des versements en 2026

Calcul à partir du PASS 2025 (47 100 €) pour les salariés et du PASS 2026 (48 060 €) pour les indépendants. Les plafonds non utilisés des trois années précédentes s'ajoutent et figurent sur l'avis d'impôt.

Quelle économie d'impôt pour un versement de 10 000 € ?

L'économie est égale au versement multiplié par votre tranche marginale d'imposition : 1 100 € à 11 %, 3 000 € à 30 %, 4 100 € à 41 % et 4 500 € à 45 %. Le simulateur PER du site calcule votre cas précis.

Le PER n'est pas toujours avantageux

Les versements déduits sont imposés à la sortie. Le gain est maximal quand la tranche d'imposition baisse à la retraite. Pour un foyer non imposable ou dans la tranche à 11 %, une assurance vie est souvent plus adaptée.

Quels supports dans le PER Eres by Spirica ?

Le contrat fonctionne en architecture ouverte : plus de 850 fonds issus de plus de 80 sociétés de gestion, selon la fiche technique Eres du 28 juillet 2026.

Près d'un tiers des OPCVM du contrat détiennent au moins un label ISR, Greenfin ou Finansol. Les unités de compte présentent un risque de perte en capital.

Quel est le rendement du fonds en euros ?

Le Fonds Euro PER Nouvelle Génération a servi 2,83 % en 2025, net de frais de gestion et hors prélèvements sociaux et fiscaux, quelle que soit la part d'unités de compte du contrat (brochure Eres d'août 2026). Créé en juillet 2020, il vise un rendement supérieur à celui d'un fonds en euros classique sur le long terme grâce à une allocation plus diversifiée : obligations, immobilier coté et non coté, private equity et infrastructures, actions.

Sa particularité est sa garantie : le capital est garanti chaque année à 97,7 %, c'est-à-dire brut de frais de gestion. Cette garantie allégée réduit la contrainte de solvabilité de l'assureur et lui laisse plus de latitude pour investir. En contrepartie, une année sans rendement ferait reculer l'épargne du montant des frais. Le taux servi s'entend après les 2,30 % de frais annuels.

Quels modes de gestion choisir ?

Trois modes coexistent dans le même contrat et peuvent être combinés :

• Gestion pilotée à horizon (mode par défaut) : trois profils « Horizon Retraite », prudent, équilibré et dynamique, qui sécurisent progressivement l'épargne selon la grille réglementaire à mesure que la retraite approche.
• Gestion pilotée à désensibilisation : des profils thématiques, avec une sensibilité ISR, immobilière ou private equity, gérés par Eres. Au total, la gestion pilotée compte 24 profils selon la fiche technique.
• Gestion libre : vous choisissez vous-même vos supports parmi l'ensemble de la gamme, avec votre conseiller. Voir notre méthode de gestion libre.

Point rare sur le marché, la gestion pilotée n'ajoute aucun frais : les unités de compte y supportent 0,85 % par an, contre 1 % en gestion libre. On peut quitter la gestion pilotée à tout moment pour revenir en gestion libre.

Quelles options d'arbitrage automatique ?

En gestion libre, trois options sont gratuites et accessibles dès 5 000 € sur le contrat : l'investissement progressif (entrée sur les marchés par fractions depuis le fonds en euros ou un support monétaire), la sécurisation des plus-values (seuil de 5 % à 50 %) et la limitation des moins-values relatives (seuil de 5 % à 50 %).

Quels sont les frais du PER Eres by Spirica ?

Les frais d'entrée sont prélevés sur chaque somme versée avant son investissement. À 4,80 %, un versement de 10 000 € n'investirait que 9 520 € ; sans frais d'entrée, les 10 000 € sont placés. Les frais propres aux unités de compte (frais courants des fonds) s'ajoutent et figurent dans leur document d'informations clés.

Peut-on débloquer le PER avant la retraite ?

Oui, dans les cas prévus par l'article L. 224-4 du code monétaire et financier :

• acquisition de la résidence principale (sauf sommes issues de versements obligatoires) ;
• décès du conjoint ou du partenaire de PACS ;
• invalidité du titulaire, de ses enfants, de son conjoint ou partenaire de PACS ;
• surendettement ;
• expiration des droits à l'assurance chômage ;
• cessation d'activité non salariée après liquidation judiciaire ;
• affection grave, handicap ou accident d'une particulière gravité d'un enfant à charge.

Hors achat de la résidence principale, ces déblocages sont exonérés d'impôt sur le revenu : seuls les gains supportent les prélèvements sociaux de 18,6 %.

Sortie en capital ou en rente : que choisir ?

Capital en une fois ou fractionné

L'épargne issue des versements volontaires peut être retirée en une fois ou par fractions. Le capital fractionné libre se demande par tranche de 500 € minimum ; le capital fractionné programmé verse 150 € par mois minimum (450 € par trimestre, 900 € par semestre, 1 800 € par an). La part non retirée reste investie.

Rente viagère : cinq formes au choix

• Rente viagère simple, versée tant que vous êtes en vie ;
• rente réversible, reversée à un bénéficiaire à hauteur de 50 % à 150 % ;
• rente avec annuités garanties, dont le solde est versé aux bénéficiaires en cas de décès prématuré ;
• rente réversible avec annuités garanties ;
• rente par paliers, majorée ou diminuée après une première période.

La demande de rente doit intervenir avant le 75e anniversaire. Aucun frais n'est prélevé sur les arrérages ; le support de la rente supporte 2,30 % de frais de gestion par an. Les sommes issues d'anciens versements obligatoires (article 83) sont versées en rente.

Comment transférer un PERP, un Madelin ou un article 83 ?

Le PER Eres by Spirica accueille les transferts de PERP, Madelin, Préfon, Corem, article 83, PERCO, PERECO et autres PER. Chaque somme rejoint le compartiment correspondant à son origine : versements volontaires, épargne salariale ou versements obligatoires.

Eres revendique un savoir-faire particulier sur ce point : ses ingénieurs patrimoniaux analysent gratuitement l'intérêt du transfert en 72 heures, en comparant notamment les tables de mortalité et taux techniques garantis par l'ancien contrat, et gèrent le rapatriement des fonds avec un délai moyen annoncé de 60 jours. Certains anciens contrats Madelin ou PERP offrent des garanties de rente qu'il ne faut pas abandonner sans étude.

Conditions de transfert

Le transfert entrant peut supporter jusqu'à 4,80 % de frais au barème. Vers un autre PER, le transfert sortant coûte 1 % des droits pendant les 5 premières années, puis rien. Le transfert est gratuit à partir de l'âge légal de départ à la retraite. Pour le détail des règles et des démarches, voir notre page sur le transfert d'assurance vie et de PER et, pour un ancien contrat Madelin, notre page du contrat Madelin au PER.

Qui sont Eres et Spirica ?

Eres accompagne depuis 2005 les conseillers en gestion de patrimoine, courtiers et experts-comptables sur l'épargne salariale et l'épargne retraite. Le groupe revendique 8 milliards d'euros d'actifs confiés, 400 000 bénéficiaires, 31 000 entreprises clientes et plus de 8 000 partenaires distributeurs (plaquette Eres de septembre 2026). Il dispose de sa propre société de gestion, Eres Gestion, agréée par l'AMF.

Spirica, l'assureur du contrat, est une filiale à 100 % de Crédit Agricole Assurances. À fin 2025, elle gère 18,5 milliards d'euros d'actifs et 340 000 contrats, avec un ratio de solvabilité de 157 % (rapport sur la solvabilité 2025). Comme tout assureur vie agréé en France, elle est contrôlée par l'ACPR et adhère au Fonds de garantie des assurances de personnes.

Quelle fiscalité à la sortie ?

Le PFU peut être remplacé par l'option globale pour le barème. Depuis la loi de financement de la Sécurité sociale pour 2026, les prélèvements sociaux sur les gains du PER sont de 18,6 %, contre 17,2 % pour l'assurance vie.

En cas de décès

Avant 70 ans, les capitaux transmis bénéficient d'un abattement de 152 500 € par bénéficiaire (article 990 I du CGI). Après 70 ans, l'abattement est de 30 500 € pour l'ensemble des bénéficiaires (article 757 B du CGI). Le conjoint et le partenaire de PACS sont exonérés. La garantie plancher décès, retenue par défaut avant 75 ans sauf refus à l'adhésion, garantit aux bénéficiaires au moins les versements nets, diminués des rachats, dans la limite de 300 000 € de capital sous risque ; son coût est prélevé sur le contrat. Pour le détail, voir la fiscalité du PER.

Pour qui le PER Eres by Spirica est-il adapté ?

Les contribuables imposés à 30 % ou plus

C'est la cible naturelle du PER : chaque euro versé réduit l'impôt de 30 à 45 centimes, sur une épargne qui peut rester sécurisée sur le fonds en euros.

Les épargnants prudents proches de la retraite

L'accès au fonds en euros à 100 % permet de profiter de la déduction fiscale sans prendre de risque de marché, à condition d'accepter la garantie à 97,7 %.

Les titulaires d'anciens contrats retraite

PERP, Madelin, article 83 : l'étude de transfert d'Eres permet de regrouper ces contrats en vérifiant que l'on ne perd pas une table de mortalité ou un taux technique avantageux.

Ceux qui préfèrent déléguer

La gestion pilotée, moins chère que la gestion libre et déclinée en profils ISR, immobilier ou private equity, convient à qui ne veut pas arbitrer lui-même.

PER Eres by Spirica ou PER Eres assuré par Swiss Life ?

Le PER Eres by Spirica privilégie la largeur de gamme et accepte un fonds en euros à 100 %, ce qui convient bien à une sortie en capital ou à un profil prudent. Le PER Eres assuré par Swiss Life privilégie la rente : table de mortalité garantie à l'adhésion, rente indexable et garantie arrêt de travail pour les travailleurs non salariés.

PER Eres by Spirica ou PER Version Absolue Retraite ?

Les deux contrats sont assurés par Spirica et donnent accès au même Fonds Euro PER Nouvelle Génération. Le PER Version Absolue Retraite mise sur l'étendue de sa gamme de supports ; le PER Eres by Spirica, sur sa gestion pilotée sans surcoût et l'accompagnement d'Eres sur les transferts.

Comment souscrire avec Comment Bien Investir ?

1. Premier échangePoint sur vos revenus, votre tranche d'imposition et vos contrats retraite existants.
2. Étude fiscale et allocationCalcul du plafond de déduction et de l'économie d'impôt, répartition entre fonds en euros, gestion pilotée et gestion libre, étude d'un éventuel transfert.
3. Proposition et documentsRemise de la proposition d'allocation, du rapport d'adéquation et des documents d'information du contrat.
4. SouscriptionSignature électronique, justificatifs, puis versement ou demande de transfert. Le cabinet assure ensuite le suivi.

Où trouver la documentation du PER Eres by Spirica ?

Documents officiels à consulter avant toute décision. Nous vous les commentons lors de l'étude.

Questions fréquentes sur le PER Eres by Spirica

Les unités de compte ne bénéficient d'aucune garantie en capital : leur valeur peut baisser comme monter. Le Fonds Euro PER Nouvelle Génération est garanti à 97,7 % des sommes investies, brut de frais de gestion. L'épargne d'un PER est bloquée jusqu'à la retraite, sauf cas de déblocage anticipé prévus par la loi. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures. Cette page est informative et ne constitue pas un conseil personnalisé : lisez le document d'informations clés et les conditions générales avant toute souscription. Le PER Eres by Spirica est un contrat d'assurance vie de groupe souscrit par l'association PERF auprès de Spirica, conçu et distribué par Eres Assurances. Comment Bien Investir, ORIAS n° 22004462, membre de l'ANACOFI-CIF n° E010271.